MySQLdb._exceptions.OperationalError: 1366 ao rodar prepara_banco.py

Olá,

Quando rodo o arquivo prepara_banco.py acontece o seguinte problema: MySQLdb._exceptions.OperationalError: (1366, "Incorrect string value: '\xE7\xE3o' for column 'categoria' at row 1")

O problema só acontece quando tento inserir algum nome com acento em alguma das tabela Usuario ou Jogo. Ex: ele não permite inserir ('God of War 4', 'Ação', 'PS4'), pois a palavra Ação tem esses caractéres acentuados.

Vi que o código de criação das tabelas também já está setado com utf8:

criar_tabelas = '''SET NAMES utf8;
    CREATE DATABASE `jogoteca` /*!40100 DEFAULT CHARACTER SET utf8 COLLATE utf8_bin */;
    USE `jogoteca`;
    CREATE TABLE `jogo` (
      `id` int(11) NOT NULL AUTO_INCREMENT,
      `nome` varchar(50) COLLATE utf8_bin NOT NULL,
      `categoria` varchar(40) COLLATE utf8_bin NOT NULL,
      `console` varchar(20) NOT NULL,
      PRIMARY KEY (`id`)
    ) ENGINE=InnoDB DEFAULT CHARSET=utf8 COLLATE=utf8_bin;
    CREATE TABLE `usuario` (
      `id` varchar(16) COLLATE utf8_bin NOT NULL,
      `nome` varchar(20) COLLATE utf8_bin NOT NULL,
      `senha` varchar(16) COLLATE utf8_bin NOT NULL,
      PRIMARY KEY (`id`)
    ) ENGINE=InnoDB DEFAULT CHARSET=utf8 COLLATE=utf8_bin;'''

Mesmo assim ainda tenho esse erro.