Meu arquivo palavras.txt está assim:
Morango
Banana
Maça
Pera
Abacaxi
Estou recebendo o texto do arquivo dessa maneira na lista com o \n que utilizei para salvar na linha de baixo:
arquivo = open('palavras.txt', 'r', encoding="UTF-8")
palavras = []
for linha in arquivo:
palavras.append(linha)
print(palavras)
resposta do print = ['Morango\n', 'Banana\n', 'Maça\n', 'Pera\n', 'Abacaxi']