Verifiquei que no vídeo, a pasta "WindowsPowershell" foi criada no Explorer do Windows, e só então foi executado o comando:
New-Item $profileCaso a pasta não tenha sido criada, o comando acima retorna um erro, dizendo que "Não foi possível localizar uma parte do caminho". Pesquisei aqui, e caso não exista a pasta onde estamos criando o arquivo, é preciso passar o parâmetro "-Force", portanto o comando deve ser:
New-Item $profile -Force